Builders FirstSource Prices Offering of $700 Million of Senior Notes due 2032

Builders FirstSource предлагает размещение старших облигаций на сумму 700 миллионов долларов со сроком погашения в 2032 году

DALLAS, June 01, 2022 (GLOBE NEWSWIRE) -- Builders FirstSource, Inc. (NYSE: BLDR) (“Builders FirstSource” or the “Company”) today announced that it has priced an offering of $700 million aggregate principal amount of its 6.375% unsecured Senior Notes due 2032 (the “Notes”), which represents a $100 million increase in the previously announced size of the offering. The price to investors will be 100.000% of the principal amount of the Notes.

The Company intends to use the net proceeds from the offering to redeem all of the Company’s outstanding 6.750% Senior Secured Notes due 2027 (“2027 Notes”), including to pay any accrued and unpaid interest thereon, as well as related premiums, fees and expenses, with any remaining net proceeds to be used for general corporate purposes.

Consummation of the offering of the Notes is subject to market and other conditions, and there can be no assurance that the Company will be able to successfully complete these transactions on the terms described above, or at all. Any redemption of the Company’s 2027 Notes would be made solely pursuant to a redemption notice delivered pursuant to the indenture governing the 2027 Notes, and nothing contained in this press release constitutes a notice of redemption of the 2027 Notes.

The Notes will not be registered under the Securities Act of 1933, as amended (the “Securities Act”), or any state securities law and may not be offered or sold within the United States or to or for the account of any U.S. person, except pursuant to an exemption from the registration requirements thereof. Accordingly, the Notes were offered and sold only to (i) persons reasonably believed to be “qualified institutional buyers” (as defined in Rule 144A under the Securities Act) and (ii) non-“U.S. persons” who are outside the United States (as defined in Regulation S under the Securities Act).

This news release shall not constitute an offer to sell or the solicitation of an offer to buy the Notes.

About Builders FirstSource

Headquartered in Dallas, Texas, Builders FirstSource is the largest U.S. supplier of building products, prefabricated components, and value-added services to the professional market segment for new residential construction and repair and remodeling. We provide customers an integrated homebuilding solution, offering manufacturing, supply, delivery and installation of a full range of structural and related building products. We operate in 42 states with approximately 565 locations and have a market presence in 47 of the top 50 and 85 of the top 100 MSA’s, providing geographic diversity and balanced end market exposure. We service customers from strategically located distribution and manufacturing facilities (certain of which are co-located) that produce value-added products such as roof and floor trusses, wall panels, stairs, vinyl windows, custom millwork and pre-hung doors. Builders FirstSource also distributes dimensional lumber and lumber sheet goods, millwork, windows, interior and exterior doors, and other specialty building products.

Forward-Looking Statements

Statements in this news release that are not purely historical facts or that necessarily depend upon future events, including statements about forecasted financial performance or other statements about anticipations, beliefs, expectations, hopes, synergies, intentions or strategies for the future, may be forward-looking statements within the meaning of Section 21E of the Securities Exchange Act of 1934, as amended. Readers are cautioned not to place undue reliance on forward-looking statements. In addition, oral statements made by our directors, officers and employees to the investor and analyst communities, media representatives and others, depending upon their nature, may also constitute forward-looking statements. As with the forward-looking statements included in this release, these forward-looking statements are by nature inherently uncertain, and actual results may differ materially as a result of many factors. All forward-looking statements are based upon information available to Builders FirstSource on the date this release was submitted. Builders FirstSource undertakes no obligation to publicly update or revise any forward-looking statements, whether as a result of new information, future events or otherwise. Any forward-looking statements involve risks and uncertainties that could cause actual events or results to differ materially from the events or results described in the forward-looking statements, including risks or uncertainties related to the continuing COVID-19 pandemic and its impact on the Company’s business and the homebuilding industry, the Company’s growth strategies, including gaining market share and its digital strategies, or the Company’s revenues and operating results being highly dependent on, among other things, the homebuilding industry, lumber prices and the economy, including labor and supply shortages. Builders FirstSource may not succeed in addressing these and other risks. Further information regarding factors that could affect our financial and other results can be found in the risk factors section of Builders FirstSource’s most recent annual report on Form 10-K filed with the Securities and Exchange Commission (the “SEC”) and in the other reports filed by the Company with the SEC. Consequently, all forward-looking statements in this release are qualified by the factors, risks and uncertainties contained therein.

Investor Contact:Michael NeeseSVP, Investor RelationsBuilders FirstSource, Inc.(214) 765-3804

Media Contact: ICR for Builders FirstSourcebldr@icrinc.com

Source: Builders FirstSource, Inc.

ДАЛЛАС, 01 июня 2022 г. (GLOBE NEWSWIRE) -- Builders FirstSource, Inc. (NYSE: BLDR) (“Builders FirstSource” или “Компания”) сегодня объявила о том, что она оценила совокупную основную сумму своих 6,375% необеспеченных старших облигаций со сроком погашения в 2032 году в 700 миллионов долларов (“Примечания”)., что представляет собой увеличение на 100 миллионов долларов по сравнению с ранее объявленным размером предложения. Цена для инвесторов составит 100 000% от основной суммы Облигаций.

Компания намерена использовать чистые поступления от размещения для погашения всех находящихся в обращении 6,750%-ных Обеспеченных Облигаций Компании с погашением в 2027 году (“Облигации 2027 года”), в том числе для выплаты любых начисленных и невыплаченных процентов по ним, а также связанных с ними премий, сборов и расходов, при этом любые оставшиеся чистые поступления будут используется для общих корпоративных целей.

Завершение размещения Облигаций зависит от рыночных и других условий, и не может быть никакой гарантии, что Компания сможет успешно завершить эти сделки на условиях, описанных выше, или вообще. Любое погашение Облигаций Компании 2027 года будет произведено исключительно в соответствии с уведомлением о погашении, направленным в соответствии с соглашением, регулирующим выпуск Облигаций 2027 года, и ничто, содержащееся в этом пресс-релизе, не является уведомлением о погашении Облигаций 2027 года.

Банкноты не будут зарегистрированы в соответствии с Законом о ценных бумагах 1933 года с поправками (“Закон о ценных бумагах”) или любым законом штата о ценных бумагах и не могут предлагаться или продаваться в Соединенных Штатах или за счет или за счет любого лица в США, за исключением случаев освобождения от требований регистрации.. Соответственно, Облигации предлагались и продавались только (i) лицам, которых разумно считать “квалифицированными институциональными покупателями” (как определено в Правиле 144A Закона о ценных бумагах) и (ii) лицам, не являющимся гражданами США, которые находятся за пределами Соединенных Штатов (как определено в Положении S Закона о ценных бумагах).

Настоящий пресс-релиз не является предложением о продаже или предложением о покупке Облигаций.

О Builders FirstSource

Компания Builders FirstSource со штаб-квартирой в Далласе, штат Техас, является крупнейшим в США поставщиком строительных материалов, сборных компонентов и дополнительных услуг для профессионального сегмента рынка строительства новых жилых домов, ремонта и реконструкции. Мы предоставляем клиентам комплексное решение для домостроения, предлагая производство, поставку, доставку и монтаж полного спектра конструкционных и сопутствующих строительных изделий. Мы работаем в 42 штатах с примерно 565 филиалами и присутствуем на рынке в 47 из 50 крупнейших и 85 из 100 крупнейших MSA, обеспечивая географическое разнообразие и сбалансированное воздействие на конечный рынок. Мы обслуживаем клиентов на стратегически расположенных дистрибьюторских и производственных предприятиях (некоторые из которых расположены совместно), которые производят продукцию с добавленной стоимостью, такую как стропильные и напольные фермы, стеновые панели, лестницы, виниловые окна, изделия на заказ и готовые двери. Builders FirstSource также занимается продажей габаритных пиломатериалов и листовых пиломатериалов, столярных изделий, окон, внутренних и наружных дверей и других специальных строительных изделий.

Прогнозные заявления

Заявления в этом пресс-релизе, которые не являются чисто историческими фактами или которые обязательно зависят от будущих событий, включая заявления о прогнозируемых финансовых результатах или другие заявления о ожиданиях, убеждениях, ожиданиях, надеждах, синергии, намерениях или стратегиях на будущее, могут быть прогнозными заявлениями по смыслу раздела 21E настоящего пресс-релиза. Закон об обмене ценными бумагами 1934 года с внесенными в него поправками. Читателей предостерегают от чрезмерного доверия к прогнозным заявлениям. Кроме того, устные заявления, сделанные нашими директорами, должностными лицами и сотрудниками перед сообществами инвесторов и аналитиков, представителями средств массовой информации и другими лицами, в зависимости от их характера, также могут представлять собой заявления прогнозного характера. Как и в случае прогнозных заявлений, включенных в этот релиз, эти прогнозные заявления по своей природе являются неопределенными, и фактические результаты могут существенно отличаться в результате многих факторов. Все прогнозные заявления основаны на информации, доступной Builders FirstSource на дату отправки этого выпуска. Builders FirstSource не берет на себя никаких обязательств по публичному обновлению или пересмотру каких-либо прогнозных заявлений, будь то в результате новой информации, будущих событий или иным образом. Любые прогнозные заявления связаны с рисками и неопределенностями, которые могут привести к тому, что фактические события или результаты будут существенно отличаться от событий или результатов, описанных в прогнозных заявлениях, включая риски или неопределенности, связанные с продолжающейся пандемией COVID-19 и ее влиянием на бизнес Компании и отрасль жилищного строительства, деятельность Компании стратегии роста, включая завоевание доли рынка и ее цифровые стратегии, или доходы и операционные результаты Компании сильно зависят, среди прочего, от домостроительной отрасли, цен на пиломатериалы и экономики, включая нехватку рабочей силы и поставок. Builders FirstSource может не справиться с этими и другими рисками. Дополнительную информацию о факторах, которые могут повлиять на наши финансовые и другие результаты, можно найти в разделе “Факторы риска” последнего годового отчета Builders FirstSource по форме 10-K, поданного в Комиссию по ценным бумагам и биржам ("SEC"), а также в других отчетах, поданных Компанией в SEC. Следовательно, все прогнозные заявления в этом пресс-релизе определяются факторами, рисками и неопределенностями, содержащимися в них.

Контактное лицо для инвесторов: Майкл Нисесвп, Отдел по связям с инвесторами FirstSource, Inc.(214) 765-3804

Контакты для СМИ: ICR для строителей FirstSourcebldr@icrinc.com

Источник: Builders FirstSource, Inc.

Показать переводПоказать оригинал

Новость переведена автоматически