– моментальные уведомления о рынке акций
– моментальные уведомления о рынке акций
HOUSTON, May 16, 2022 (GLOBE NEWSWIRE) -- Occidental (NYSE: OXY) today announced that it has commenced cash tender offers (each, an “Offer” and collectively, the “Offers”) to purchase its outstanding notes listed in the tables below (the “Notes,” and each, a “Series” of Notes) in three separate pools (each, a “Pool”). Occidental’s obligation to accept for purchase, based on the Acceptance Priority Levels (as defined below) set forth in the columns entitled “Acceptance Priority Level” in the tables below, and pay for Notes that are validly tendered and not validly withdrawn is limited to an aggregate amount (including principal and premium but excluding accrued and unpaid interest) of (a) $700,000,000 (as such amount may be increased or waived pursuant to the terms of the Offer to Purchase, the “Pool 1 Maximum Purchase Price”) for all of the Pool 1 Notes (as defined below), (b) $650,000,000 (as such amount may be increased or waived pursuant to the terms of the Offer to Purchase, the “Pool 2 Maximum Purchase Price”) for all of the Pool 2 Notes (as defined below) and (c) $650,000,000 (as such amount may be increased or waived pursuant to the terms of the Offer to Purchase, the “Pool 3 Maximum Purchase Price”) for all of the Pool 3 Notes (as defined below). The Offers are being made on the terms and subject to the conditions set forth in the Offer to Purchase dated May 16, 2022 (the “Offer to Purchase”). Capitalized terms used in this release but not otherwise defined have the meaning given in the Offer to Purchase.
The Offers will expire at 5:00 p.m., New York City time, on May 20, 2022, unless extended or earlier terminated as described in the Offer to Purchase (such time and date, as they may be extended, the “Expiration Time”). Holders of the Notes (“Holders”) may withdraw their validly tendered Notes at any time at or prior to 5:00 p.m., New York City time, on May 20, 2022, unless extended (such time and date, as they may be extended, the “Withdrawal Time”). Holders are urged to read the Offer to Purchase carefully before making any decision with respect to the Offers.
Certain information regarding the Notes and the Offers is set forth in the tables below.
| Any and All of its Outstanding Notes of the Series listed below (the “Pool 1 Notes” and, collectively, “Pool 1”) in an Aggregate Amount (including Principal and Premium but excluding Accrued and Unpaid Interest) not to Exceed $700,000,000: | ||||||
| Series of Notes | CUSIP / ISIN | Acceptance Priority Level(1) | Principal Amount Outstanding | Purchase Price(2) | ||
| 3.200% Senior Notes due 2026 | 674599CR4 / US674599CR48 | 1 | $597,609,000 | $972.50 | ||
| 3.400% Senior Notes due 2026 | 674599CH6 / US674599CH65 | 2 | $634,458,000 | $982.50 | ||
| 3.500% Senior Notes due 2025 | 674599CG8 / US674599CG82 | 3 | $138,792,000 | $995.00 | ||
| 5.50% Senior Notes due 2025 | 674599EE1 / US674599EE17 | 4 | $678,559,000 | $1,047.50 | ||
| 5.875% Senior Notes due 2025 | 674599EB7 / US674599EB77 | 5 | $833,347,000 | $1,056.25 | ||
| 2.900% Senior Notes due 2024 | 674599CW3 / US674599CW33 | 6 | $656,793,000 | $997.50 | ||
| 2.70% Senior Notes due 2023 | 674599CE3 / US674599CE35 | 7 | $339,524,000 | $1,000.00 | ||
| 3.450% Senior Notes due 2024 | 674599DA0 / US674599DA04 | 8 | $95,820,000 | $1,005.00 | ||
| 6.950% Senior Notes due 2024 | 674599DB8 / US674599DB86 | 9 | $582,523,000 | $1,065.00 | ||
| 8.000% Senior Notes due 2025 | 674599DY8 / US674599DY89 | 10 | $500,000,000 | $1,100.00 | ||
and Any and All of its Outstanding Notes of the Series listed below (the “Pool 2 Notes” and, collectively, “Pool 2”) in an Aggregate Amount (including Principal and Premium but excluding Accrued and Unpaid Interest) not to Exceed $650,000,000: | ||||||
| Series of Notes | CUSIP / ISIN | Acceptance Priority Level(1) | Principal Amount Outstanding | Purchase Price(2) | ||
| 3.000% Senior Notes due 2027 | 674599CM5 / US674599CM50 | 1 | $477,182,000 | $957.50 | ||
| 3.500% Senior Notes due 2029 | 674599CS2 / US674599CS21 | 2 | $761,697,000 | $962.50 | ||
| 5.550% Senior Notes due 2026 | 674599DC6 / US674599DC69 | 3 | $1,081,102,000 | $1,052.50 | ||
| 6.375% Senior Notes due 2028 | 674599EC5 / US674599EC50 | 4 | $600,000,000 | $1,070.00 | ||
| 6.125% Senior Notes due 2031 | 674599EF8 / US674599EF81 | 5 | $1,250,000,000 | $1,063.75 | ||
| 7.150% Debentures due 2028 | 674599DR3 / US674599DR39 | 6 | $224,267,000 | $1,098.75 | ||
| 7.20% Senior Debentures due 2028 | 674599BM6 / US674599BM69 | 7 | $81,986,000 | $1,085.00 | ||
| 6.625% Debentures due 2030 | 674599ED3 / US674599ED34 | 8 | $1,500,000,000 | $1,093.75 | ||
| 7.500% Debentures due 2026 | 674599DN2 / US674599DN25 | 9 | $88,208,000 | $1,100.00 | ||
Any and All of its Outstanding Notes of the Series listed below (the “Pool 3 Notes” and, collectively, “Pool 3”) in an Aggregate Amount (including Principal and Premium but excluding Accrued and Unpaid Interest) not to Exceed $650,000,000: | ||||||
| Series of Notes | CUSIP / ISIN | Acceptance Priority Level(1) | Principal Amount Outstanding | Purchase Price(2) | ||
| 4.100% Senior Notes due 2047 | 674599CL7 / US674599CL77 | 1 | $524,112,000 | $870.00 | ||
| 4.200% Senior Notes due 2048 | 674599CN3 / US674599CN34 | 2 | $697,662,000 | $870.00 | ||
| 4.400% Senior Notes due 2049 | 674599CY9 / US674599CY98 | 3 | $479,012,000 | $880.00 | ||
| 4.500% Senior Notes due 2044 | 674599DK8 / US674599DK85 | 4 | $395,513,000 | $895.00 | ||
| 4.300% Senior Notes due 2039 | 674599CX1 / US674599CX16 | 5 | $540,707,000 | $895.00 | ||
| 4.400% Senior Notes due 2046 | 674599CJ2 / US674599CJ22 | 6 | $641,851,000 | $895.00 | ||
| 4.625% Senior Notes due 2045 | 674599CF0 / US674599CF00 | 7 | $448,749,000 | $905.00 | ||
| Zero Coupon Senior Notes due 2036 | 674599DG7 / US674599DG73 | 8 | $2,263,260,000 | $537.50 | ||
| 6.200% Senior Notes due 2040 | 674599DJ1 / US674599DJ13 | 9 | $737,496,000 | $1,040.00 | ||
| (1) | The Acceptance Priority Levels will operate concurrently but separately with respect to the Pool 1 Notes, the Pool 2 Notes and the Pool 3 Notes. Subject to the satisfaction or waiver of the conditions of the Offers described in the Offer to Purchase, if the Pool 1 Maximum Consideration Condition, the Pool 2 Maximum Consideration Condition or the Pool 3 Maximum Consideration Condition, as applicable, is not satisfied with respect to every Series of Pool 1 Notes, Pool 2 Notes or Pool 3 Notes, as applicable, Occidental will accept the Pool 1 Notes, the Pool 2 Notes and the Pool 3 Notes for purchase in the order of their respective Acceptance Priority Level specified in the tables above (each, an “Acceptance Priority Level,” with 1 being the highest Acceptance Priority Level for each of the Pools and 10, 9 and 9 being the lowest Acceptance Priority Level with respect to the Pool 1 Notes, the Pool 2 Notes and the Pool 3 Notes, respectively). It is possible that a Series of Notes with a particular Acceptance Priority Level will not be accepted for purchase even if one or more Series with a higher or lower Acceptance Priority Level in such Pool are accepted for purchase. If any Series of Notes is accepted for purchase pursuant to the Offers, all Notes of that Series that are validly tendered will be accepted for purchase. No Series of Notes will be subject to proration. |
| (2) | Per $1,000 principal amount of Notes validly tendered and accepted for purchase in the Offers (exclusive of any accrued and unpaid interest, which will be paid in addition to the Purchase Price, from, and including, the last interest payment date for the relevant Series of Notes up to, but excluding, the Settlement Date (as defined below) (“Accrued Interest”)). |
Subject to the Pool 1 Maximum Purchase Price, the Pool 2 Maximum Purchase Price or the Pool 3 Maximum Purchase Price, as applicable, the application of the Acceptance Priority Levels and the other terms and conditions described in the Offer to Purchase, Occidental intends to accept for purchase all Notes validly tendered and not validly withdrawn at or prior to the Expiration Time. The applicable Purchase Price for each $1,000 principal amount of Notes validly tendered and accepted for purchase will be determined as set forth in the tables above. Holders who validly tender and do not validly withdraw their Notes at or prior to the Expiration Time will be eligible to receive the applicable Purchase Price.
Consummation of the Offers and payment for the Notes accepted for purchase are subject to the satisfaction or waiver of certain conditions described in the Offer to Purchase, including the Pool 1 Maximum Consideration Condition (as defined below), the Pool 2 Maximum Consideration Condition (as defined below) and the Pool 3 Maximum Consideration Condition (as defined below), as well as other customary conditions. Subject to applicable law, Occidental has reserved the absolute right, in its sole discretion, at any time, to (i) waive any and all conditions to the Offers, including the Pool 1 Maximum Consideration Condition, the Pool 2 Maximum Consideration Condition and/or the Pool 3 Maximum Consideration Condition, with or without extending the Withdrawal Time, (ii) extend, terminate, or withdraw any Offer or the Offers, (iii) increase or waive the Pool 1 Maximum Purchase Price, the Pool 2 Maximum Purchase Price and/or the Pool 3 Maximum Purchase Price, with or without extending the Withdrawal Time, or (iv) otherwise amend the Offers in any respect.
Occidental’s obligation to complete an Offer with respect to a particular Series of Pool 1 Notes validly tendered is conditioned on the aggregate Purchase Price for the Offers, excluding the Accrued Interest with respect to each Series of Notes (the “Aggregate Purchase Price”) with respect to the Pool 1 Notes, not exceeding the Pool 1 Maximum Purchase Price, and on the Pool 1 Maximum Purchase Price being sufficient to pay the Aggregate Purchase Price for all validly tendered Notes of such Series (after paying the Pool 1 Aggregate Purchase Price for all validly tendered Pool 1 Notes that have a higher Acceptance Priority Level) (the “Pool 1 Maximum Consideration Condition”).
Occidental’s obligation to complete an Offer with respect to a particular Series of Pool 2 Notes validly tendered is conditioned on the Aggregate Purchase Price for the Offers with respect to the Pool 2 Notes not exceeding the Pool 2 Maximum Purchase Price, and on the Pool 2 Maximum Purchase Price being sufficient to pay the Pool 2 Aggregate Purchase Price for all validly tendered Notes of such Series (after paying the Pool 2 Aggregate Purchase Price for all validly tendered Pool 2 Notes that have a higher Acceptance Priority Level) (the “Pool 2 Maximum Consideration Condition”).
Occidental’s obligation to complete an Offer with respect to a particular Series of Pool 3 Notes validly tendered is conditioned on the Aggregate Purchase Price for the Offers with respect to the Pool 3 Notes not exceeding the Pool 3 Maximum Purchase Price, and on the Pool 3 Maximum Purchase Price being sufficient to pay the Pool 3 Aggregate Purchase Price for all validly tendered Notes of such Series (after paying the Pool 3 Aggregate Purchase Price for all validly tendered Pool 3 Notes that have a higher Acceptance Priority Level) (the “Pool 3 Maximum Consideration Condition”).
If the Pool 1 Maximum Consideration Condition is not satisfied with respect to each Series of Pool 1 Notes, for (i) a Series of Pool 1 Notes (the “First Non-Covered Pool 1 Notes”) for which the Pool 1 Maximum Purchase Price is less than the sum of (x) the Pool 1 Aggregate Purchase Price for all validly tendered First Non-Covered Pool 1 Notes and (y) the Pool 1 Aggregate Purchase Price for all validly tendered Pool 1 Notes of all Series having a higher Acceptance Priority Level than the First Non-Covered Pool 1 Notes (with 1 being the highest Acceptance Priority Level and 10 being the lowest Acceptance Priority Level with respect to the Pool 1 Notes), and (ii) all Series of Pool 1 Notes with an Acceptance Priority Level lower than the First Non-Covered Pool 1 Notes (together with the First Non-Covered Pool 1 Notes, the “Non-Covered Pool 1 Notes”), then Occidental may, at any time on or prior to the Expiration Time:
(a) terminate an Offer with respect to one or more Series of Non-Covered Pool 1 Notes for which the Pool 1 Maximum Consideration Condition has not been satisfied, and promptly return all validly tendered Notes of such Series, and any other Series of Non-Covered Pool 1 Notes, to the respective tendering Holders; or
(b) waive the Pool 1 Maximum Consideration Condition with respect to one or more Series of Non-Covered Pool 1 Notes and accept all Notes of such Series, and of any Series of Pool 1 Notes having a higher Acceptance Priority Level, validly tendered; or
(c) if there is any Series of Non-Covered Pool 1 Notes with a lower Acceptance Priority Level than the First Non-Covered Pool 1 Notes for which:
(i) the Aggregate Purchase Price necessary to purchase all validly tendered Notes of such Series, plus
(ii) the Aggregate Purchase Price necessary to purchase all validly tendered Pool 1 Notes of all Series having a higher Acceptance Priority Level than such Series of Notes, other than any Series of Non-Covered Pool 1 Notes that has or have not also been accepted as contemplated by this clause (c),
is equal to, or less than, the Pool 1 Maximum Purchase Price, accept all validly tendered Pool 1 Notes of all such Series having a lower Acceptance Priority Level, until there is no Series of Pool 1 Notes with a higher or lower Acceptance Priority Level to be considered for purchase for which the conditions set forth above are met.
If the Pool 2 Maximum Consideration Condition is not satisfied with respect to each Series of Pool 2 Notes, for (i) a Series of Pool 2 Notes (the “First Non-Covered Pool 2 Notes”) for which the Pool 2 Maximum Purchase Price is less than the sum of (x) the Pool 2 Aggregate Purchase Price for all validly tendered First Non-Covered Pool 2 Notes and (y) the Pool 2 Aggregate Purchase Price for all validly tendered Pool 2 Notes of all Series having a higher Acceptance Priority Level than the First Non-Covered Pool 2 Notes (with 1 being the highest Acceptance Priority Level and 9 being the lowest Acceptance Priority Level with respect to the Pool 2 Notes), and (ii) all Series of Pool 2 Notes with an Acceptance Priority Level lower than the First Non-Covered Pool 2 Notes (together with the First Non-Covered Pool 2 Notes, the “Non-Covered Pool 2 Notes”), then Occidental may, at any time on or prior to the Expiration Time:
(a) terminate an Offer with respect to one or more Series of Non-Covered Pool 2 Notes for which the Pool 2 Maximum Consideration Condition has not been satisfied, and promptly return all validly tendered Notes of such Series, and any other Series of Non-Covered Pool 2 Notes, to the respective tendering Holders; or
(b) waive the Pool 2 Maximum Consideration Condition with respect to one or more Series of Non-Covered Pool 2 Notes and accept all Notes of such Series, and of any Series of Pool 2 Notes having a higher Acceptance Priority Level, validly tendered; or
(c) if there is any Series of Non-Covered Pool 2 Notes with a lower Acceptance Priority Level than the First Non-Covered Pool 2 Notes for which:
(i) the Aggregate Purchase Price necessary to purchase all validly tendered Notes of such Series, plus
(ii) the Aggregate Purchase Price necessary to purchase all validly tendered Pool 2 Notes of all Series having a higher Acceptance Priority Level than such Series of Notes, other than any Series of Non-Covered Pool 2 Notes that has or have not also been accepted as contemplated by this clause (c),
is equal to, or less than, the Pool 2 Maximum Purchase Price, accept all validly tendered Pool 2 Notes of all such Series having a lower Acceptance Priority Level, until there is no Series of Pool 2 Notes with a higher or lower Acceptance Priority Level to be considered for purchase for which the conditions set forth above are met.
If the Pool 3 Maximum Consideration Condition is not satisfied with respect to each Series of Pool 3 Notes, for (i) a Series of Pool 3 Notes (the “First Non-Covered Pool 3 Notes”) for which the Pool 3 Maximum Purchase Price is less than the sum of (x) the Pool 3 Aggregate Purchase Price for all validly tendered First Non-Covered Pool 3 Notes and (y) the Pool 3 Aggregate Purchase Price for all validly tendered Pool 3 Notes of all Series having a higher Acceptance Priority Level than the First Non-Covered Pool 3 Notes (with 1 being the highest Acceptance Priority Level and 9 being the lowest Acceptance Priority Level with respect to the Pool 3 Notes), and (ii) all Series of Pool 3 Notes with an Acceptance Priority Level lower than the First Non-Covered Pool 3 Notes (together with the First Non-Covered Pool 3 Notes, the “Non-Covered Pool 3 Notes”), then Occidental may, at any time on or prior to the Expiration Time:
(a) terminate an Offer with respect to one or more Series of Non-Covered Pool 3 Notes for which the Pool 3 Maximum Consideration Condition has not been satisfied, and promptly return all validly tendered Notes of such Series, and any other Series of Non-Covered Pool 3 Notes, to the respective tendering Holders; or
(b) waive the Pool 3 Maximum Consideration Condition with respect to one or more Series of Non-Covered Pool 3 Notes and accept all Notes of such Series, and of any Series of Pool 3 Notes having a higher Acceptance Priority Level, validly tendered; or
(c) if there is any Series of Non-Covered Pool 3 Notes with a lower Acceptance Priority Level than the First Non-Covered Pool 3 Notes for which:
(i) the Aggregate Purchase Price necessary to purchase all validly tendered Notes of such Series, plus
(ii) the Aggregate Purchase Price necessary to purchase all validly tendered Pool 3 Notes of all Series having a higher Acceptance Priority Level than such Series of Notes, other than any Series of Non-Covered Pool 3 Notes that has or have not also been accepted as contemplated by this clause (c),
is equal to, or less than, the Pool 3 Maximum Purchase Price, accept all validly tendered Pool 3 Notes of all such Series having a lower Acceptance Priority Level, until there is no Series of Pool 3 Notes with a higher or lower Acceptance Priority Level to be considered for purchase for which the conditions set forth above are met.
The Acceptance Priority Levels will operate concurrently but separately for the Pool 1 Notes, the Pool 2 Notes and the Pool 3 Notes. It is possible that a Series of Notes with a particular Acceptance Priority Level will fail to meet the conditions set forth above and therefore will not be accepted for purchase even if one or more Series with a higher or lower Acceptance Priority Level in the applicable Pool are accepted for purchase.
Settlement for Notes (i) validly tendered at or prior to the Expiration Time or delivered pursuant to the guaranteed delivery procedures described in the Offer the Purchase and (ii) accepted for purchase pursuant to the Offers is expected to occur on May 26, 2022, unless extended by Occidental in its sole discretion (the “Settlement Date”).
In addition to the Purchase Price, all Notes accepted for purchase pursuant to the Offers, will, on the Settlement Date, also receive Accrued Interest in respect of such Notes. For the avoidance of doubt, Accrued Interest will cease to accrue on the Settlement Date for all Notes accepted in the Offers.
The Offers are not conditioned on the tender of any minimum principal amount of Notes or the consummation of any other Offer. However, the Offers are subject to, and conditioned upon, the satisfaction or waiver of certain conditions described in the Offer to Purchase.
TD Securities (USA) LLC, BofA Securities, Inc., HSBC Securities (USA) Inc., J.P. Morgan Securities LLC and MUFG Securities Americas Inc. are the lead Dealer Managers in the Offers. Global Bondholder Services Corporation has been retained to serve as the Tender Agent and Information Agent for the Offers. Copies of the Offer to Purchase are available at https://www.gbsc-usa.com/oxy/. Persons with questions regarding the Offers should contact TD Securities (USA) LLC, 1 Vanderbilt Avenue, 11th Floor, New York, NY 10017, Attn: Liability Management Group; Toll Free: (866) 584-2096, Collect: (212) 827-7795 Email: LM@tdsecurities.com; BofA Securities, Inc., 620 South Tryon Street, 20th Floor, Charlotte, North Carolina 28255, Attn: Debt Advisory, Toll Free: (888) 292-0070, Collect: (980) 388-3646, Email: debt_advisory@bofa.com; HSBC Securities (USA) Inc., 452 Fifth Avenue New York, NY 10018, Attn: Liability Management Group Toll Free: (888) HSBC-4LM, Collect: (212) 525-5552 Email: lmamericas@us.hsbc.com; J.P. Morgan Securities LLC 383 Madison Avenue, New York, New York 10179 Attn: Liability Management Group, Toll Free: (866) 834-4666, Collect: (212) 834-3822; and MUFG Securities Americas Inc., 1221 Avenue of the Americas, 6th Floor, New York, New York 10020, Attn: Liability Management, Toll Free: (877) 744-4532, Collect: (212) 405-7481 Email: LM@us.sc.mufg.jp.
None of Occidental, the Dealer Managers, the Tender Agent and Information Agent, the trustee under the indentures governing the Notes or any of their respective affiliates is making any recommendation as to whether Holders should tender any Notes in response to the Offers. Holders must make their own decision as to whether to participate in the Offers and, if so, the principal amount of Notes as to which action is to be taken.
This press release shall not constitute an offer to sell, a solicitation to buy or an offer to purchase or sell any securities. Neither this press release nor the Offer to Purchase is an offer to sell or a solicitation of an offer to buy any securities. The Offers are being made only pursuant to the Offer to Purchase and only in such jurisdictions as is permitted under applicable law. In any jurisdiction in which the Offers are required to be made by a licensed broker or dealer, the Offers will be deemed to be made on behalf of Occidental by the Dealer Managers, or one or more registered brokers or dealers that are licensed under the laws of such jurisdiction.
About Occidental
Occidental is an international energy company with assets primarily in the United States, the Middle East and North Africa. We are one of the largest oil producers in the U.S., including a leading producer in the Permian and DJ basins, and offshore Gulf of Mexico. Our midstream and marketing segment provides flow assurance and maximizes the value of our oil and gas. Our chemical subsidiary OxyChem manufactures the building blocks for life-enhancing products. Our Oxy Low Carbon Ventures subsidiary is advancing leading-edge technologies and business solutions that economically grow our business while reducing emissions. We are committed to using our global leadership in carbon management to advance a lower-carbon world. Visit oxy.com for more information.
Forward-Looking Statements
This press release contains forward-looking statements that involve risks and uncertainties that could materially affect expected results of operations, liquidity, cash flows and business prospects. Actual results may differ from anticipated results, sometimes materially, and reported results should not be considered an indication of future performance. Factors that could cause results to differ from those projected or assumed in any forward-looking statement include, but are not limited to: the scope and duration of the COVID-19 pandemic and ongoing actions taken by governmental authorities and other third parties in response to the pandemic; our indebtedness and other payment obligations, including the need to generate sufficient cash flows to fund operations; our ability to successfully monetize select assets and repay or refinance debt and the impact of changes in our credit ratings; assumptions about energy markets; global and local commodity and commodity-futures pricing fluctuations; supply and demand considerations for, and the prices of, our products and services; actions by the Organization of the Petroleum Exporting Countries (“OPEC”) and non-OPEC oil producing countries; results from operations and competitive conditions; future impairments of our proved and unproved oil and gas properties or equity investments, or write-downs of productive assets, causing charges to earnings; unexpected changes in costs; availability of capital resources, levels of capital expenditures and contractual obligations; the regulatory approval environment, including our ability to timely obtain or maintain permits or other governmental approvals, including those necessary for drilling and/or development projects; our ability to successfully complete, or any material delay of, field developments, expansion projects, capital expenditures, efficiency projects, acquisitions or dispositions; risks associated with acquisitions, mergers and joint ventures, such as difficulties integrating businesses, uncertainty associated with financial projections, projected synergies, restructuring, increased costs and adverse tax consequences; uncertainties and liabilities associated with acquired and divested properties and businesses; uncertainties about the estimated quantities of oil, natural gas liquids and natural gas reserves; lower-than-expected production from development projects or acquisitions; our ability to realize the anticipated benefits from prior or future streamlining actions to reduce fixed costs, simplify or improve processes and improve our competitiveness; exploration, drilling and other operational risks; disruptions to, capacity constraints in, or other limitations on the pipeline systems that deliver our oil and natural gas and other processing and transportation considerations; general economic conditions, including slowdowns, domestically or internationally, and volatility in the securities, capital or credit markets; inflation; governmental actions, war (including the Russia-Ukraine war) and political conditions and events; legislative or regulatory changes, including changes relating to hydraulic fracturing or other oil and natural gas operations, retroactive royalty or production tax regimes, deep-water and onshore drilling and permitting regulations and environmental regulation (including regulations related to climate change); environmental risks and liability under federal, regional, state, provincial, tribal, local and international environmental laws and regulations (including remedial actions); our ability to recognize intended benefits from our business strategies and initiatives, such as our low carbon ventures businesses or announced greenhouse gas emissions reduction targets or net-zero goals; potential liability resulting from pending or future litigation; disruption or interruption of production or manufacturing or facility damage due to accidents, chemical releases, labor unrest, weather, power outages, natural disasters, cyber-attacks or insurgent activity; the creditworthiness and performance of our counterparties, including financial institutions, operating partners and other parties; failure of risk management; our ability to retain and hire key personnel; supply, transportation and labor constraints; reorganization or restructuring of our operations; changes in state, federal or international tax rates; and actions by third parties that are beyond our control.
Words such as “estimate,” “project,” “predict,” “will,” “would,” “should,” “could,” “may,” “might,” “anticipate,” “plan,” “intend,” “believe,” “expect,” “aim,” “goal,” “target,” “objective,” “commit,” “advance,” “likely” or similar expressions that convey the prospective nature of events or outcomes are generally indicative of forward-looking statements. You should not place undue reliance on these forward-looking statements, which speak only as of this press release. Unless legally required, we undertake no obligation to update, modify or withdraw any forward-looking statements, as a result of new information, future events or otherwise. Factors that could cause actual results to differ and that may affect Occidental’s results of operations and financial position appear in Part I, Item 1A “Risk Factors” of Occidental’s Annual Report on Form 10-K for the year ended December 31, 2021.
| Media Eric Moses 713-497-2017 eric_ moses@oxy.com | Investors Jeff Alvarez 713-215-7864 jeff_alvarez@oxy.com |
ХЬЮСТОН, 16 мая 2022 г. (GLOBE NEWSWIRE) -- Occidental (NYSE: OXY) сегодня объявила, что начала предлагать денежные тендерные предложения (каждое - “Предложение” и все вместе - “Предложения”) на покупку своих непогашенных облигаций, перечисленных в таблицах ниже (“Ноты” и каждая, “Серия” заметок) в трех отдельных пулах (каждый - “Пул”). Обязательство Occidental принять к покупке на основе Уровней Приоритета принятия (как определено ниже), указанных в колонках, озаглавленных “Уровень приоритета принятия” в таблицах ниже, и оплатить Векселя, которые были выставлены на торги на законных основаниях и не были отозваны на законных основаниях, ограничено совокупной суммой (включая основную сумму и премию, но исключая начисленные и невыплаченные проценты) в размере (а) 700 000 000 долларов США (поскольку такая сумма может быть увеличена или отменена в соответствии с условиями Предложения о покупке, “Максимальная цена покупки Пула 1”) за все Облигации Пула 1 (как определено ниже), (б) 650 000 000 долларов США (как таковые сумма может быть увеличена или отменена в соответствии с условиями Предложения о покупке, “Максимальная цена покупки Пула 2”) для всех Облигаций Пула 2 (как определено ниже) и (c) 650 000 000 долларов США (поскольку такая сумма может быть увеличена или отменена в соответствии с условиями Предложения для Покупка, “Максимальная цена покупки Пула 3”) для всех Банкнот Пула 3 (как определено ниже). Предложения делаются на условиях и в соответствии с условиями, изложенными в Предложении о покупке от 16 мая 2022 года (“Предложение о покупке”). Термины с заглавной буквы, используемые в данном выпуске, но не определенные иным образом, имеют значение, указанное в Предложении о покупке.
Срок действия Предложений истекает в 17:00 по Нью-Йоркскому времени 20 мая 2022 года, если они не будут продлены или прекращены ранее, как описано в Предложении о покупке (такое время и дата, поскольку они могут быть продлены, “Время истечения срока действия”). Держатели Облигаций (“Держатели”) могут отозвать свои законно выставленные Облигации в любое время не позднее 17:00 по Нью-Йоркскому времени 20 мая 2022 года, если срок их действия не продлен (время и дата, которые могут быть продлены, “Время отзыва”). Владельцам настоятельно рекомендуется внимательно ознакомиться с Предложением о покупке, прежде чем принимать какое-либо решение в отношении Предложений.
Определенная информация, касающаяся Примечаний и Предложений, приведена в таблицах ниже.
| Any and All of its Outstanding Notes of the Series listed below (the “Pool 1 Notes” and, collectively, “Pool 1”) in an Aggregate Amount (including Principal and Premium but excluding Accrued and Unpaid Interest) not to Exceed $700,000,000: | ||||||
| Series of Notes | CUSIP / ISIN | Acceptance Priority Level(1) | Principal Amount Outstanding | Purchase Price(2) | ||
| 3.200% Senior Notes due 2026 | 674599CR4 / US674599CR48 | 1 | $597,609,000 | $972.50 | ||
| 3.400% Senior Notes due 2026 | 674599CH6 / US674599CH65 | 2 | $634,458,000 | $982.50 | ||
| 3.500% Senior Notes due 2025 | 674599CG8 / US674599CG82 | 3 | $138,792,000 | $995.00 | ||
| 5.50% Senior Notes due 2025 | 674599EE1 / US674599EE17 | 4 | $678,559,000 | $1,047.50 | ||
| 5.875% Senior Notes due 2025 | 674599EB7 / US674599EB77 | 5 | $833,347,000 | $1,056.25 | ||
| 2.900% Senior Notes due 2024 | 674599CW3 / US674599CW33 | 6 | $656,793,000 | $997.50 | ||
| 2.70% Senior Notes due 2023 | 674599CE3 / US674599CE35 | 7 | $339,524,000 | $1,000.00 | ||
| 3.450% Senior Notes due 2024 | 674599DA0 / US674599DA04 | 8 | $95,820,000 | $1,005.00 | ||
| 6.950% Senior Notes due 2024 | 674599DB8 / US674599DB86 | 9 | $582,523,000 | $1,065.00 | ||
| 8.000% Senior Notes due 2025 | 674599DY8 / US674599DY89 | 10 | $500,000,000 | $1,100.00 | ||
and Any and All of its Outstanding Notes of the Series listed below (the “Pool 2 Notes” and, collectively, “Pool 2”) in an Aggregate Amount (including Principal and Premium but excluding Accrued and Unpaid Interest) not to Exceed $650,000,000: | ||||||
| Series of Notes | CUSIP / ISIN | Acceptance Priority Level(1) | Principal Amount Outstanding | Purchase Price(2) | ||
| 3.000% Senior Notes due 2027 | 674599CM5 / US674599CM50 | 1 | $477,182,000 | $957.50 | ||
| 3.500% Senior Notes due 2029 | 674599CS2 / US674599CS21 | 2 | $761,697,000 | $962.50 | ||
| 5.550% Senior Notes due 2026 | 674599DC6 / US674599DC69 | 3 | $1,081,102,000 | $1,052.50 | ||
| 6.375% Senior Notes due 2028 | 674599EC5 / US674599EC50 | 4 | $600,000,000 | $1,070.00 | ||
| 6.125% Senior Notes due 2031 | 674599EF8 / US674599EF81 | 5 | $1,250,000,000 | $1,063.75 | ||
| 7.150% Debentures due 2028 | 674599DR3 / US674599DR39 | 6 | $224,267,000 | $1,098.75 | ||
| 7.20% Senior Debentures due 2028 | 674599BM6 / US674599BM69 | 7 | $81,986,000 | $1,085.00 | ||
| 6.625% Debentures due 2030 | 674599ED3 / US674599ED34 | 8 | $1,500,000,000 | $1,093.75 | ||
| 7.500% Debentures due 2026 | 674599DN2 / US674599DN25 | 9 | $88,208,000 | $1,100.00 | ||
Any and All of its Outstanding Notes of the Series listed below (the “Pool 3 Notes” and, collectively, “Pool 3”) in an Aggregate Amount (including Principal and Premium but excluding Accrued and Unpaid Interest) not to Exceed $650,000,000: | ||||||
| Series of Notes | CUSIP / ISIN | Acceptance Priority Level(1) | Principal Amount Outstanding | Purchase Price(2) | ||
| 4.100% Senior Notes due 2047 | 674599CL7 / US674599CL77 | 1 | $524,112,000 | $870.00 | ||
| 4.200% Senior Notes due 2048 | 674599CN3 / US674599CN34 | 2 | $697,662,000 | $870.00 | ||
| 4.400% Senior Notes due 2049 | 674599CY9 / US674599CY98 | 3 | $479,012,000 | $880.00 | ||
| 4.500% Senior Notes due 2044 | 674599DK8 / US674599DK85 | 4 | $395,513,000 | $895.00 | ||
| 4.300% Senior Notes due 2039 | 674599CX1 / US674599CX16 | 5 | $540,707,000 | $895.00 | ||
| 4.400% Senior Notes due 2046 | 674599CJ2 / US674599CJ22 | 6 | $641,851,000 | $895.00 | ||
| 4.625% Senior Notes due 2045 | 674599CF0 / US674599CF00 | 7 | $448,749,000 | $905.00 | ||
| Zero Coupon Senior Notes due 2036 | 674599DG7 / US674599DG73 | 8 | $2,263,260,000 | $537.50 | ||
| 6.200% Senior Notes due 2040 | 674599DJ1 / US674599DJ13 | 9 | $737,496,000 | $1,040.00 | ||
| (1) | The Acceptance Priority Levels will operate concurrently but separately with respect to the Pool 1 Notes, the Pool 2 Notes and the Pool 3 Notes. Subject to the satisfaction or waiver of the conditions of the Offers described in the Offer to Purchase, if the Pool 1 Maximum Consideration Condition, the Pool 2 Maximum Consideration Condition or the Pool 3 Maximum Consideration Condition, as applicable, is not satisfied with respect to every Series of Pool 1 Notes, Pool 2 Notes or Pool 3 Notes, as applicable, Occidental will accept the Pool 1 Notes, the Pool 2 Notes and the Pool 3 Notes for purchase in the order of their respective Acceptance Priority Level specified in the tables above (each, an “Acceptance Priority Level,” with 1 being the highest Acceptance Priority Level for each of the Pools and 10, 9 and 9 being the lowest Acceptance Priority Level with respect to the Pool 1 Notes, the Pool 2 Notes and the Pool 3 Notes, respectively). It is possible that a Series of Notes with a particular Acceptance Priority Level will not be accepted for purchase even if one or more Series with a higher or lower Acceptance Priority Level in such Pool are accepted for purchase. If any Series of Notes is accepted for purchase pursuant to the Offers, all Notes of that Series that are validly tendered will be accepted for purchase. No Series of Notes will be subject to proration. |
| (2) | Per $1,000 principal amount of Notes validly tendered and accepted for purchase in the Offers (exclusive of any accrued and unpaid interest, which will be paid in addition to the Purchase Price, from, and including, the last interest payment date for the relevant Series of Notes up to, but excluding, the Settlement Date (as defined below) (“Accrued Interest”)). |
В зависимости от Максимальной Покупной цены Пула 1, Максимальной Покупной цены Пула 2 или Максимальной Покупной цены Пула 3, в зависимости от обстоятельств, применения Уровней Приоритета Принятия и других условий и положений, описанных в Предложении о покупке, Occidental намеревается принять к покупке все Векселя, представленные на законных основаниях, а не отозванные на законных основаниях в момент истечения срока действия или до него. Применимая Цена покупки для каждой основной суммы Банкнот в размере 1000 долларов США, законно выставленных на торги и принятых к покупке, будет определена в соответствии с приведенными выше таблицами. Держатели, которые на законных основаниях подали заявку и не отозвали свои Банкноты на законных основаниях до истечения Срока действия, будут иметь право на получение соответствующей Покупной цены.
Выполнение Предложений и оплата Нот, принятых к покупке, зависят от выполнения или отказа от определенных условий, описанных в Предложении о покупке, включая Условие Максимального вознаграждения Пула 1 (как определено ниже), Условие максимального вознаграждения Пула 2 (как определено ниже) и Условие Максимального вознаграждения Пула 3 (как определено ниже), а также другие обычные условия. В соответствии с применимым законодательством Occidental оставляет за собой абсолютное право, по своему собственному усмотрению, в любое время (i) отказаться от любых условий Предложений, включая Условие Максимального вознаграждения Пула 1, Условие Максимального вознаграждения Пула 2 и/или Условие Максимального вознаграждения Пула 3, с или без продления Срока вывода средств, (ii) продлить, прекратить или отозвать любое Предложение или Предложения, (iii) увеличить или отказаться от Максимальной Покупной цены Пула 1, Максимальной Покупной цены Пула 2 и/или Максимальной Покупной цены Пула 3, с продлением или без продления Срока вывода средств, или (iv) иным образом вносить изменения в Предложения в любом отношении.
Обязательство Occidental завершить Предложение в отношении конкретной Серии Облигаций Пула 1, которые были выставлены на торги, обусловлено совокупной ценой Покупки Предложений, за исключением Начисленных Процентов по каждой Серии Облигаций (“Совокупная цена покупки”) в отношении Облигаций Пула 1, не превышающей Максимальная цена покупки Пула 1, и при условии, что Максимальная цена покупки Пула 1 достаточна для оплаты Совокупной Цены Покупки всех действительных размещенных Облигаций такой серии (после оплаты Совокупной цены покупки Пула 1 для всех действительных размещенных Облигаций Пула 1, которые имеют более высокий уровень приоритета принятия) (“Максимальная цена покупки Пула 1 Условие рассмотрения”).
Обязательство Occidental завершить Предложение в отношении конкретной Серии Облигаций Пула 2, которые были выставлены на торги, обусловлено тем, что Совокупная цена Покупки Предложений в отношении Облигаций Пула 2 не превышает Максимальную цену покупки Пула 2, а Максимальная цена покупки Пула 2 достаточна для оплаты Пула 2 Совокупная цена Покупки для всех действительных размещенных Облигаций такой Серии (после оплаты Совокупной цены покупки Пула 2 для всех действительных размещенных Облигаций Пула 2, которые имеют более высокий Уровень Приоритета принятия) (“Условие максимального вознаграждения Пула 2”).
Обязательство Occidental завершить Предложение в отношении конкретной Серии Облигаций Пула 3, которые были выставлены на торги, обусловлено тем, что Совокупная цена Покупки Предложений в отношении Облигаций Пула 3 не превышает Максимальную цену покупки Пула 3, а Максимальная цена покупки Пула 3 достаточна для оплаты Пула 3 Совокупная цена Покупки для всех действительных размещенных Облигаций такой Серии (после оплаты Совокупной цены покупки Пула 3 для всех действительных размещенных Облигаций Пула 3, которые имеют более высокий Уровень Приоритета принятия) (“Условие максимального вознаграждения Пула 3”).
Если Условие Максимального вознаграждения Пула 1 не выполняется в отношении каждой Серии Банкнот Пула 1, для (i) Серии Банкнот Пула 1 (“Первые Непокрытые Банкноты Пула 1”), для которых Максимальная цена покупки Пула 1 меньше суммы (x) Совокупная цена покупки Пула 1 для всех действительных Первых Непокрытых Облигаций Пула 1 и (y) Совокупная цена покупки Пула 1 для всех действительных Облигаций Пула 1 всех Серий, имеющих более высокий Уровень Приоритета принятия, чем Первые Непокрытые Облигации Пула 1 (при этом 1 является наивысшим Уровнем приоритета принятия и 10 - самый низкий Уровень приоритета принятия по отношению к Банкнотам Пула 1), и (ii) все Серии Банкнот Пула 1 с Уровнем приоритета принятия ниже, чем у Первых Непокрытых Банкнот Пула 1 (вместе с Первыми Непокрытыми Банкнотами Пула 1, “Непокрытый пул 1 Примечания”), то Occidental может в любое время по истечении срока действия или до него:
(a) прекратить Предложение в отношении одной или нескольких Серий Непокрытых Облигаций Пула 1, для которых не было выполнено Условие Максимального вознаграждения Пула 1, и незамедлительно вернуть все действительные предложенные Облигации такой Серии и любые другие Серии Непокрытых Облигаций Пула 1 на соответствующие торги Держатели; или
(b) отказаться от Условия Максимального вознаграждения Пула 1 в отношении одной или нескольких Серий Непокрытых Банкнот Пула 1 и принять все Банкноты такой Серии и любой Серии Банкнот Пула 1, имеющих более высокий Уровень Приоритета принятия, которые были предложены на законных основаниях; или
(c) если существует какая-либо Серия Непокрытых Банкнот Пула 1 с более низким уровнем приоритета принятия, чем у Первых Непокрытых Банкнот Пула 1, для которых:
(i) Совокупная Покупная цена, необходимая для приобретения всех действительных выставленных на торги Облигаций такой серии, плюс
(ii) Совокупная цена Покупки, необходимая для покупки всех действительных Облигаций Пула 1 всех Серий, имеющих более высокий Уровень Приоритета принятия, чем такие Серии Облигаций, за исключением любой Серии Непокрытых Облигаций Пула 1, которые также были или не были приняты, как предусмотрено в этом пункте (c),
равна или меньше Максимальной Покупной цены Пула 1, принять все законно выставленные на торги Банкноты Пула 1 всех таких Серий, имеющих более низкий Уровень Приоритета принятия, до тех пор, пока не останется Серии Банкнот Пула 1 с более высоким или более низким Уровнем приоритета принятия, которые будут рассматриваться для покупки, для которых условия, установленные четвертое выше выполнено.
Если Условие Максимального вознаграждения Пула 2 не выполняется в отношении каждой Серии Банкнот Пула 2, для (i) Серии Банкнот Пула 2 (“Первые Непокрытые Банкноты Пула 2”), для которых Максимальная цена покупки Пула 2 меньше суммы (x) Совокупная цена покупки Пула 2 для всех действительных размещенных Первых Непокрытых Облигаций Пула 2 и (y) Совокупная цена покупки Пула 2 для всех действительных размещенных Облигаций Пула 2 всех Серий, имеющих более высокий Уровень Приоритета принятия, чем Первые Непокрытые Облигации Пула 2 (при этом 1 является наивысшим Уровнем приоритета принятия и 9 - самый низкий Уровень приоритета принятия по отношению к Банкнотам Пула 2), и (ii) все серии Банкнот Пула 2 с Уровнем приоритета принятия ниже, чем у Первых Непокрытых Банкнот Пула 2 (вместе с Первыми Непокрытыми Банкнотами Пула 2, “Непокрытый пул 2 Примечания”), то Occidental может в любое время по истечении срока действия или до него:
(a) прекратить Предложение в отношении одной или нескольких Серий Непокрытых Облигаций Пула 2, для которых не было выполнено Условие Максимального вознаграждения Пула 2, и незамедлительно вернуть все действительные предложенные Облигации такой Серии и любые другие Серии Непокрытых Облигаций Пула 2 на соответствующие торги Держатели; или
(b) отказаться от Условия Максимального вознаграждения Пула 2 в отношении одной или нескольких Серий Непокрытых Облигаций Пула 2 и принять все Облигации такой Серии, а также любые Серии Облигаций Пула 2, имеющие более высокий Уровень Приоритета принятия, которые были предложены на законных основаниях; или
(c) если существует какая-либо Серия Непокрытых Банкнот Пула 2 с более низким уровнем приоритета принятия, чем у Первых Непокрытых Банкнот Пула 2, для которых:
(i) Совокупная Покупная цена, необходимая для приобретения всех действительных выставленных на торги Облигаций такой серии, плюс
(ii) Совокупная цена Покупки, необходимая для покупки всех действительных Облигаций Пула 2 всех Серий, имеющих более высокий Уровень Приоритета принятия, чем такие Серии Облигаций, за исключением любой Серии Непокрытых Облигаций Пула 2, которые также были или не были приняты, как предусмотрено в этом пункте (c),
равна или меньше Максимальной Покупной цены Пула 2, принять все законно выставленные на торги Банкноты Пула 2 всех таких Серий, имеющих более низкий Уровень Приоритета принятия, до тех пор, пока не останется Серии Банкнот Пула 2 с более высоким или более низким Уровнем приоритета принятия, которые будут рассматриваться для покупки, для которой условия, установленные четвертое выше выполнено.
Если Условие Максимального вознаграждения Пула 3 не выполняется в отношении каждой Серии Банкнот Пула 3, для (i) Серии Банкнот Пула 3 (“Первые Непокрытые Банкноты Пула 3”), для которых Максимальная цена покупки Пула 3 меньше суммы (x) Совокупная цена покупки Пула 3 для всех действительных размещенных Первых Непокрытых Облигаций Пула 3 и (y) Совокупная цена покупки Пула 3 для всех действительных размещенных Облигаций Пула 3 всех Серий, имеющих более высокий Уровень Приоритета принятия, чем Первые Непокрытые Облигации Пула 3 (при этом 1 является наивысшим Уровнем приоритета принятия и 9 - самый низкий Уровень приоритета принятия по отношению к Банкнотам Пула 3), и (ii) все серии Банкнот Пула 3 с Уровнем приоритета принятия ниже, чем у Первых Непокрытых Банкнот Пула 3 (вместе с Первыми Непокрытыми Банкнотами Пула 3, “Непокрытый пул 3 Примечания”), то Occidental может в любое время по истечении срока действия или до него:
(a) прекратить Предложение в отношении одной или нескольких Серий Непокрытых Облигаций Пула 3, для которых не было выполнено Условие Максимального вознаграждения Пула 3, и незамедлительно вернуть все действительные предложенные Облигации такой Серии и любые другие Серии Непокрытых Облигаций Пула 3 на соответствующие торги Держатели; или
(b) отказаться от Условия Максимального вознаграждения Пула 3 в отношении одной или нескольких Серий Непокрытых Облигаций Пула 3 и принять все Облигации такой Серии, а также любые Серии Облигаций Пула 3, имеющие более высокий Уровень Приоритета принятия, которые были предложены на законных основаниях; или
(c) если существует какая-либо Серия Непокрытых Банкнот Пула 3 с более низким уровнем приоритета принятия, чем у Первых Непокрытых Банкнот Пула 3, для которых:
(i) Совокупная Покупная цена, необходимая для приобретения всех действительных выставленных на торги Облигаций такой серии, плюс
(ii) Совокупная цена Покупки, необходимая для покупки всех действительных Облигаций Пула 3 всех Серий, имеющих более высокий Уровень Приоритета принятия, чем такие Серии Облигаций, за исключением любой Серии Непокрытых Облигаций Пула 3, которые также были или не были приняты, как предусмотрено в этом пункте (c),
равна или меньше Максимальной Покупной цены Пула 3, принять все законно предложенные Банкноты Пула 3 всех таких Серий, имеющих более низкий Уровень Приоритета принятия, до тех пор, пока не останется Серии Банкнот Пула 3 с более высоким или более низким Уровнем приоритета принятия, которые будут рассматриваться для покупки, для которой условия, установленные четвертое выше выполнено.
Уровни приоритета принятия будут действовать одновременно, но отдельно для Примечаний Пула 1, Примечаний Пула 2 и Примечаний Пула 3. Возможно, что Серия Банкнот с определенным Уровнем Приоритета Принятия не будет соответствовать условиям, изложенным выше, и, следовательно, не будет принята к покупке, даже если одна или несколько Серий с более высоким или более низким Уровнем Приоритета принятия в соответствующем Пуле будут приняты к покупке.
Расчет по Векселям (i), которые были законно выставлены на торги до истечения Срока действия или доставлены в соответствии с процедурами гарантированной доставки, описанными в Предложении о Покупке, и (ii) приняты к покупке в соответствии с Предложениями, как ожидается, произойдет 26 мая 2022 года, если только Occidental не продлит срок по своему усмотрению (срок “Дата расчета”).
В дополнение к Цене Покупки все Векселя, принятые к покупке в соответствии с Предложениями, на Дату Расчета также получат Начисленные Проценты в отношении таких Векселей. Во избежание сомнений, Начисленные Проценты перестанут начисляться в Дату расчета по всем Векселям, принятым в Предложениях.
Предложения не обусловлены предложением какой-либо минимальной основной суммы Облигаций или выполнением любого другого Предложения. Тем не менее, Предложения зависят и обусловлены выполнением или отказом от определенных условий, описанных в Предложении о покупке.
TD Securities (USA) LLC, BofA Securities, Inc., HSBC Securities (USA) Inc., J.P. Morgan Securities LLC и MUFG Securities Americas Inc. являются ведущими Дилерскими менеджерами в Предложениях. Global Bond Holder Services Corporation была привлечена в качестве Тендерного агента и Информационного агента для Предложений. Копии Предложения о покупке доступны по адресу https://www.gbsc-usa.com/oxy /. Лицам, у которых есть вопросы относительно Предложений, следует обращаться в TD Securities (USA) LLC, 1 Vanderbilt Avenue, 11 этаж, Нью-Йорк, Нью-Йорк 10017, Attn: Группа по управлению ответственностью; Бесплатный звонок: (866) 584-2096, Сбор: (212) 827-7795 Электронная почта: LM@tdsecurities.com ; BofA Securities, Inc., 620 Южная Трайон-Стрит, 20-й этаж, Шарлотт, Северная Каролина 28255, Адрес: Консультация по долгам, Бесплатный звонок: (888) 292-0070, Сбор: (980) 388-3646, Электронная почта: debt_advisory@bofa.com ; HSBC Securities (USA) Inc., 452 Пятая авеню, Нью-Йорк, Нью-Йорк 10018, Attn: Группа по управлению ответственностью Звонок бесплатный: (888) HSBC-4LM, Сбор: (212) 525-5552 Электронная почта: lmamericas@us.hsbc.com ; J.P. Morgan Securities LLC 383 Мэдисон-авеню, Нью-Йорк, Нью-Йорк 10179 Адрес: Группа по управлению ответственностью, Бесплатный звонок: (866) 834-4666, Сбор: (212) 834-3822; и MUFG Securities Americas Inc., 1221 Avenue of the Americas, 6 этаж, Нью-Йорк, Нью-Йорк 10020, Адрес: Управление ответственностью, Бесплатный звонок: (877) 744-4532, Сбор: (212) 405-7481 Электронная почта: LM@us.sc.mufg.jp .
Никто из Occidental, Менеджеров Дилеров, Тендерного агента и Информационного агента, доверенного лица в соответствии с договорами, регулирующими Облигации, или любого из их соответствующих аффилированных лиц не дает никаких рекомендаций относительно того, должны ли Держатели предлагать какие-либо Облигации в ответ на Предложения. Владельцы должны самостоятельно принять решение о том, следует ли участвовать в Предложениях, и, если да, то об основной сумме Нот в отношении того, какие действия следует предпринять.
Настоящий пресс-релиз не является предложением о продаже, предложением о покупке или предложением о покупке или продаже каких-либо ценных бумаг. Ни настоящий пресс-релиз, ни Предложение о покупке не являются предложением о продаже или предложением о покупке каких-либо ценных бумаг. Предложения делаются только в соответствии с Предложением о покупке и только в тех юрисдикциях, которые разрешены применимым законодательством. В любой юрисдикции, в которой Предложения должны быть сделаны лицензированным брокером или дилером, Предложения будут считаться сделанными от имени Occidental Менеджерами Дилеров или одним или несколькими зарегистрированными брокерами или дилерами, которые лицензированы в соответствии с законодательством такой юрисдикции.
О Западной
Occidental - международная энергетическая компания с активами в основном в Соединенных Штатах, на Ближнем Востоке и в Северной Африке. Мы являемся одним из крупнейших производителей нефти в США, в том числе ведущим производителем в Пермском и Индийском бассейнах, а также на шельфе Мексиканского залива. Наш сегмент среднего потока и маркетинга обеспечивает гарантию потока и максимизирует ценность нашей нефти и газа. Наша дочерняя химическая компания OxyChem производит строительные блоки для продуктов, улучшающих жизнь. Наша дочерняя компания Oxy Low Carbon Ventures продвигает передовые технологии и бизнес-решения, которые способствуют экономическому росту нашего бизнеса при одновременном сокращении выбросов. Мы полны решимости использовать наше глобальное лидерство в области управления выбросами углерода для продвижения к миру с низким уровнем выбросов углерода. Посещение oxy.com для получения дополнительной информации.
Прогнозные заявления
Настоящий пресс-релиз содержит прогнозные заявления, которые связаны с рисками и неопределенностями, которые могут существенно повлиять на ожидаемые результаты операций, ликвидность, денежные потоки и перспективы бизнеса. Фактические результаты могут отличаться от ожидаемых результатов, иногда существенно, и сообщаемые результаты не следует рассматривать как показатель будущих результатов. Факторы, которые могут привести к результатам, существенно отличающимся от тех, прогнозируемые или предполагаемые в какие-либо прогнозные заявления включают, но не ограничиваются следующим: масштабы и продолжительность COVID-19 пандемией и текущие действия, предпринимаемые органами государственной власти и другими третьими сторонами в ответ на пандемию, наш задолженности и прочих обязательств по оплате, в том числе необходимость генерировать достаточные денежные потоки для финансирования операций; нашу способность успешно монетизировать выбрать активы и погасить или рефинансировать долги и влияние изменений в наши кредитные рейтинги; предположения об энергетических рынков; глобальные и локальные товарные и товарно-фьючерсные ценовые колебания; соображения предложения и спроса, и цен, наши продукты и услуги; действия Организации стран-экспортеров нефти (ОПЕК) и не входящих в ОПЕК нефтедобывающих стран; результаты операционной деятельности и конкурентные условия; будущие зрения доказанных и недоказанных нефтегазовых активов или инвестиции в акционерный капитал, либо списаний производственных активов, в результате обвинения в заработке; неожиданные изменения в расходы; доступность капитальных ресурсов уровень капитальных расходов и договорных обязательств; нормативные утверждения среду, включая способность своевременного получения разрешений или других государственных разрешений, в том числе необходимые для бурения и/или развития проектов; нашу способность успешно завершена, или любой материал, задержки, разработки месторождения, расширение проектов, капитальных вложений, эффективности проектов, приобретения или отчуждения; риски, связанные с поглощений, слияний и создания совместных предприятий, таких как трудности интеграции бизнеса, неопределенность, связанная с финансовым прогнозам, прогнозам, взаимодействия, реорганизации, увеличения расходов и неблагоприятных налоговых последствий; неопределенности, а также обязательств, связанных с приобретенными и лишен свойств и предприятий; из-за неясности, по оценкам, запасы нефти, природного газа и газового конденсата и природного газа; более низкие, чем ожидалось производства от разработки проектов или приобретения; нам возможность реализовать ожидаемые выгоды от предыдущих или будущих упорядочении действий и сократить постоянные издержки, упростить и улучшить процессы и повысить нашу конкурентоспособность; разведка, бурение и другие операционные риски; нарушения, в силу ограниченности возможностей, или другие ограничения на трубопроводных систем, которые обеспечивают нашу нефть и газ и прочие виды переработки и транспортировки соображений; общие экономические условия, включая замедление, внутри страны или на международном уровне, и волатильность ценных бумаг, капитала или кредитного рынка; инфляция; действия правительства, войны (в том числе на российско-украинской войны) и политические условия и события, законодательных или регуляторных изменений, в том числе изменения, касающиеся гидроразрыва или другим нефти и природного газа, имеет обратную силу роялти или производства налоговые режимы, глубоко-водных и береговых буровых и разрешительных норм и природоохранного законодательства (в том числе нормативных актов, связанных с изменением климата); экологические риски и ответственность в соответствии с федеральными, региональными, на уровне штата, провинции, племенные, местные и международные экологические законы и правила (в том числе корректирующих действий); наша способность распознавать предполагаемая польза от наших бизнес-стратегий и инициатив, таких как наш низкоуглеродистой предприятий, предприятий или объявленного сократить выбросы парниковых газов целей или нет-ноль голов; потенциальные обязательства, связанные с ожидание или будущих судебных разбирательств; нарушения или прекращения производства или изготовления или установки повреждения, вызванные аварии, выбросы химических веществ, рабочие волнения, погода, отключение электроэнергии, стихийные бедствия, атаки или повстанческой деятельности; платежеспособность и результативность наших контрагентов, в том числе финансовых институтов, партнеров по работе и других лиц; отказ управления рисками; наши способности удерживать и нанимать ключевых сотрудников; поставка, перевозка и трудовых ограничений; реорганизация или реструктуризация свою деятельность; изменения в государственных, федеральных или международных налоговых ставок; и действия третьих сторон, которые находятся вне нашего контроля.
Такие слова, как “оценивать”, “проектировать”, “прогнозировать”, “будет”, “хотел бы”, “должен”, “мог бы”, “может”, “мог бы”, “предвидеть”, “планировать”, “намереваться”, “верить”, “ожидать”, “цель”, “цель”, “цель”, “цель”, “обязательство”, “продвижение”, “вероятно” или аналогичные выражения, которые передают предполагаемый характер событий или результатов, как правило, указывают на прогнозные заявления. Вы не должны чрезмерно полагаться на эти прогнозные заявления, которые касаются только настоящего пресс-релиза. Если этого не требует закон, мы не берем на себя никаких обязательств обновлять, изменять или отзывать какие-либо прогнозные заявления в результате новой информации, будущих событий или иным образом. Факторы, которые могут привести к различию фактических результатов и которые могут повлиять на результаты деятельности и финансовое положение Occidental, указаны в Части I, пункт 1А “Факторы риска” Годового отчета Occidental по форме 10-K за год, закончившийся 31 декабря 2021 года.
| Media Eric Moses 713-497-2017 eric_ moses@oxy.com | Investors Jeff Alvarez 713-215-7864 jeff_alvarez@oxy.com |
